亿万富翁丹·勒布清仓英伟达和博通，他是在判定AI芯片见顶吗

澳股新闻报道，亿万富翁投资者 Dan Loeb 掌管的 Third Point 基金在第二季度清仓了其持有的英伟达（NASDAQ：NVDA）和博通（NASDAQ：AVGO）全部股份，这一举动引发了市场对于 AI 芯片板块估值的关注。

根据 8 月 14 日提交的 13F 文件(美国证券交易委员会要求管理资产超过1亿美元的机构投资者提交的持仓披露文件) 显示，截至 6 月 30 日，该基金已完全出售了此前持有的约 19 万股英伟达股票和 5 万股博通股票。尽管这一动作在 AI 芯片领域显得颇为引人注目，但在 Third Point 总价值约 47 亿美元的美国股票投资组合中，这两只股票的占比其实相对较小。澳股新闻注意到，文件并未明确指出此举是基金经理对行业顶部的判断。

英伟达的经营状况依然强劲，财报显示其季度营收实现翻倍，数据中心业务表现尤为亮眼。然而，看空观点认为，资本支出、客户融资压力以及出口限制等因素，可能会压缩容错空间。博通则通过定制加速器、网络设备和基础设施软件提供不同的 AI 曝光，但也面临着 VMware 整合风险及客户集中度问题。

澳股新闻认为，同时卖出这两家公司可能更多反映了基金经理在组合构建、估值考量或机会成本方面的策略调整，而非对整个 AI 行业的统一看空观点。其他对冲基金并未广泛跟随这一步伐，数据显示持有英伟达的基金数量不降反升，而博通的持有者数量仅略有下滑。此外，英伟达的 做空 interest(投资者借入股票并卖出，期望价格下跌后买回获利的未平仓合约数量) 依然处于低位，表明市场情绪并未完全转向。后续进展仍有待观察。